收支業(yè)務(wù)管理制度管控的風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)(收支業(yè)務(wù)管理制度管控的風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)是哪些 )
收支業(yè)務(wù)管理制度管控的風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)
收支業(yè)務(wù)管理制度管控的風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)
收支業(yè)務(wù)管理制度管控的風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)是什么呢?下面是應(yīng)屆畢業(yè)生小編為大家收集的關(guān)于收支業(yè)務(wù)管理制度管控的風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)，歡迎大家閱讀!
在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)條件下，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)是客觀存在的，要完全消除風(fēng)險(xiǎn)及其影響是不現(xiàn)實(shí)的。財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)最主要的表現(xiàn)形式就是支付風(fēng)險(xiǎn)，這種風(fēng)險(xiǎn)是由企業(yè)未來(lái)現(xiàn)金流量的不確定性與債務(wù)的到期日之間的矛盾引起的。許多企業(yè)正是沒(méi)有處理好二者的關(guān)系，影響了企業(yè)的正常生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)，甚至最終破產(chǎn)。所以如何減小財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)、回避財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)就成了企業(yè)財(cái)務(wù)部門(mén)一項(xiàng)重要的工作。
一、企業(yè)財(cái)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)特征
1、 籌資方式多元化與企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理的矛盾 企業(yè)不僅可在貨幣市場(chǎng)上籌措資金，而且可在資本市場(chǎng)上籌措資金。資本市場(chǎng)是高收益與高風(fēng)險(xiǎn)并存的地方，企業(yè)籌措資金時(shí)，面臨的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)更為嚴(yán)峻。
2 、投資策略選擇最優(yōu)化與財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理的矛盾 企業(yè)在投資過(guò)程中，只有選擇最為合適的項(xiàng)目才能使風(fēng)險(xiǎn)最小，盈利最大。如果投資項(xiàng)目的利潤(rùn)低于企業(yè)資金利潤(rùn)，就會(huì)削弱盈利能力，形成風(fēng)險(xiǎn)投資。
3 、資金利用最大化與企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理的矛盾 資金是有時(shí)間價(jià)值的，如果資金在企業(yè)的財(cái)務(wù)運(yùn)營(yíng)中不能夠順利地流通，就會(huì)造成企業(yè)的資金機(jī)會(huì)成本增大，產(chǎn)生財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。
4 、收益分配合理化與企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理的矛盾 對(duì)于股利的分配及員工福利的分配是較為復(fù)雜的事情，與國(guó)際上廣泛采用的股利政策相比，中國(guó)企業(yè)較少分配現(xiàn)金股利，代之以配股或送紅股的方法，這助長(zhǎng)了投機(jī)氣氛，也無(wú)助于投資者形成正確的投資理念，對(duì)企業(yè)長(zhǎng)期發(fā)展缺乏保障。
二、財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生的原因
1 、規(guī)模擴(kuò)張 無(wú)論是企業(yè)、行業(yè)或地區(qū)都有一個(gè)資源合理配置的問(wèn)題，一個(gè)企業(yè)在做出規(guī)模擴(kuò)張的決策時(shí)，首先要考慮生產(chǎn)規(guī)模是否適度，同時(shí)還要考慮是否構(gòu)建了與企業(yè)規(guī)模擴(kuò)張相配套的有效的內(nèi)部管理制度。否則，如果一個(gè)企業(yè)無(wú)限度擴(kuò)大生產(chǎn)規(guī)模、盲目擴(kuò)張，終將會(huì)導(dǎo)致企業(yè)失敗。
2、 投資失誤 巨人集團(tuán)曾一度涉足電腦業(yè)、保健業(yè)和房地產(chǎn)業(yè)等，德隆也在短短的幾年內(nèi)進(jìn)入到幾十個(gè)行業(yè)，他們將精力和資金投入到自己不熟悉的領(lǐng)域，而在新進(jìn)入的領(lǐng)域中短時(shí)間內(nèi)未能形成核心競(jìng)爭(zhēng)力，使得有限的資金被套死。企業(yè)經(jīng)營(yíng)的多元化可以提高企業(yè)的市場(chǎng)適應(yīng)能力和市場(chǎng)彈性，使企業(yè)形成協(xié)同效應(yīng)，降低費(fèi)用。但是，過(guò)度的多元化經(jīng)營(yíng)，一方面易造成企業(yè)難以協(xié)調(diào)和控制，導(dǎo)致企業(yè)效率降低;另一方面會(huì)分散企業(yè)的資源和精力，削弱主營(yíng)業(yè)務(wù)能力和競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)，加大經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)。因此，企業(yè)多元化經(jīng)營(yíng)必須建立在專業(yè)化經(jīng)營(yíng)基礎(chǔ)上，即“相關(guān)多元化”。
3 、內(nèi)部控制不力 公司內(nèi)部治理結(jié)構(gòu)的完善，有利于內(nèi)部控制制度的建立和實(shí)施。股東大會(huì)、董事會(huì)、經(jīng)理層和監(jiān)事會(huì)各司其職，協(xié)調(diào)運(yùn)轉(zhuǎn)，相互制衡，保證了內(nèi)部控制制度的貫徹執(zhí)行。同時(shí)，公司內(nèi)部治理結(jié)構(gòu)是內(nèi)部控制的組織保障，它具有權(quán)力配置、激勵(lì)約束和協(xié)調(diào)功能，從而影響內(nèi)部控制的效率。
4、 資本結(jié)構(gòu)不合理 根據(jù)資產(chǎn)負(fù)債表可以把財(cái)務(wù)狀況分為三種類型：第一類是流動(dòng)資產(chǎn)的購(gòu)置大部分由流動(dòng)負(fù)債籌集，小部分由長(zhǎng)期負(fù)債籌集;固定資產(chǎn)由長(zhǎng)期自有資金和大部分長(zhǎng)期負(fù)債籌集。也就是流動(dòng)負(fù)債全部用來(lái)籌集流動(dòng)資產(chǎn)，自有資本全部用來(lái)籌措固定資產(chǎn)，這是正常的資本結(jié)構(gòu)類型。第二類是資產(chǎn)負(fù)債表中累計(jì)結(jié)余是紅字，表明一部分自有資本被虧損吃掉，從而總資本中自有資本比重下降，說(shuō)明出現(xiàn)財(cái)務(wù)危機(jī)。第三類是虧損侵蝕了全部自有資本，而且也吃掉了負(fù)債的一部分，這種情況屬于資不抵債，必須采取有效措施防范這種情況的出現(xiàn)。
5 、財(cái)務(wù)決策缺乏科學(xué)性導(dǎo)致決策失誤 財(cái)務(wù)決策失誤是產(chǎn)生財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的又一重要原因。避免財(cái)務(wù)決策失誤的前提是實(shí)現(xiàn)財(cái)務(wù)決策的科學(xué)化。目前，我國(guó)企業(yè)的財(cái)務(wù)決策普遍存在著經(jīng)驗(yàn)決策及主觀決策現(xiàn)象，由此而導(dǎo)致的決策失誤經(jīng)常發(fā)生，從而產(chǎn)生財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。
三、如何通過(guò)財(cái)務(wù)預(yù)算回避風(fēng)險(xiǎn)
財(cái)務(wù)預(yù)算著眼于公司資金的運(yùn)用，同時(shí)可以指導(dǎo)公司的籌資策略，合理安排公司的財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)。在公司的各種資產(chǎn)中，流動(dòng)性資產(chǎn)過(guò)多，流動(dòng)性雖相對(duì)較好，但會(huì)影響其盈利能力。公司財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)中，短期負(fù)債的資本成本較低，但相應(yīng)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)較大。企業(yè)的財(cái)務(wù)預(yù)算就是要處理好資產(chǎn)的盈利性和流動(dòng)性、財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)的成本和風(fēng)險(xiǎn)的關(guān)系。財(cái)務(wù)預(yù)算的核心是企業(yè)的現(xiàn)金預(yù)算。現(xiàn)金預(yù)算通過(guò)對(duì)現(xiàn)金持有量的安排，可以使企業(yè)保持較高的盈利水平，同時(shí)保持一定的流動(dòng)性，并根據(jù)企業(yè)資產(chǎn)的運(yùn)用水平?jīng)Q定負(fù)債的種類結(jié)構(gòu)和期限結(jié)構(gòu)。現(xiàn)金預(yù)算的具體作用體現(xiàn)在：①解釋企業(yè)的現(xiàn)金從何而來(lái)，用到哪些地方;②企業(yè)在未來(lái)何時(shí)需要現(xiàn)金，如何籌集用于到期支付的現(xiàn)金;③如何通過(guò)現(xiàn)金預(yù)算避免不合理的現(xiàn)金支出;④如何抑制現(xiàn)金流量的濫用。
一般而言，若公司能確定知道未來(lái)的銷售量、應(yīng)收賬款回收情況和生產(chǎn)情況，它就可以將付款到期日與企業(yè)未來(lái)的現(xiàn)金流量對(duì)應(yīng)起來(lái)，這時(shí)企業(yè)不必持有多余的流動(dòng)資產(chǎn)，也不必進(jìn)行不是絕對(duì)必要的長(zhǎng)期融資。若不能，企業(yè)就必須保持較大的安全邊際，增加流動(dòng)資產(chǎn)的水平(尤其是現(xiàn)金和有價(jià)證券)，同時(shí)延長(zhǎng)融資的到期安排。需要強(qiáng)調(diào)的是，財(cái)務(wù)預(yù)算必須是主動(dòng)的'，不是被動(dòng)的消極應(yīng)付。在進(jìn)行財(cái)務(wù)預(yù)算的時(shí)候，一方面要考慮到公司的業(yè)務(wù)情況來(lái)安排企業(yè)資金的使用，并在風(fēng)險(xiǎn)和收益之間作出選擇，同時(shí)結(jié)合企業(yè)的實(shí)際情況來(lái)安排企業(yè)的財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)。例如公司若沒(méi)有近期到期的負(fù)債，盈利狀況、現(xiàn)金流動(dòng)狀況較好，這時(shí)可以適當(dāng)提高公司的負(fù)債比率，這樣一方面可以降低企業(yè)的財(cái)務(wù)成本，另一方面可以利用財(cái)務(wù)杠桿的效用，提高凈資產(chǎn)收益率。若公司近期的負(fù)債即將到期的較多，則要特別注意現(xiàn)金流動(dòng)情況，在編制現(xiàn)金預(yù)算時(shí)，減少一些可以延遲的支出，加強(qiáng)應(yīng)收賬款的回收，推遲大的固定資產(chǎn)開(kāi)支，必要時(shí)還要考慮其他資產(chǎn)的變賣(mài)。
四、財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理策略
1、 樹(shù)立風(fēng)險(xiǎn)管理理念，加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)文化建設(shè) 現(xiàn)代企業(yè)的發(fā)展一方面要依靠外部環(huán)境，另一方面則要靠企業(yè)自身的努力。為此，企業(yè)應(yīng)注重建立具有風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)的企業(yè)文化，從董事長(zhǎng)各級(jí)職能部門(mén)及每個(gè)員工都要樹(shù)立風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)、憂患意識(shí)，將風(fēng)險(xiǎn)管理融入到企業(yè)文化建設(shè)的全過(guò)程，營(yíng)造風(fēng)險(xiǎn)管理文化氛圍，采取多種途徑和形式，加強(qiáng)對(duì)風(fēng)險(xiǎn)管理理念、知識(shí)、流程、管控核心內(nèi)容的培訓(xùn)，培養(yǎng)風(fēng)險(xiǎn)管理人才，培育風(fēng)險(xiǎn)管理文化。
2 、完善公司內(nèi)部治理結(jié)構(gòu) 建立健全公司法人治理結(jié)構(gòu)，股東大會(huì)、董事會(huì)、經(jīng)理層和監(jiān)事會(huì)依法履行職責(zé)，形成高效運(yùn)轉(zhuǎn)、相互制衡的監(jiān)督約束機(jī)制。
3 、健全風(fēng)險(xiǎn)管理組織體系 健全的風(fēng)險(xiǎn)管理組織體系，主要包括規(guī)范的公司法人治理結(jié)構(gòu)、風(fēng)險(xiǎn)管理職能部門(mén)、內(nèi)部審計(jì)部門(mén)和法律事務(wù)部門(mén)以及其他有關(guān)職能部門(mén)、業(yè)務(wù)單位的組織領(lǐng)導(dǎo)機(jī)構(gòu)及其職責(zé)。
4 、利用信息系統(tǒng)來(lái)幫助企業(yè)識(shí)別和規(guī)避風(fēng)險(xiǎn) 對(duì)財(cái)務(wù)指標(biāo)的綜合分析、財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別方法的應(yīng)用，都需要靠技術(shù)手段來(lái)實(shí)施。隨著社會(huì)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展和由此導(dǎo)致的企業(yè)經(jīng)營(yíng)的微觀環(huán)境的變化，信息系統(tǒng)必將發(fā)揮重要作用。企業(yè)可以借助信息系統(tǒng)提供的有關(guān)經(jīng)營(yíng)信息進(jìn)行分析比較，判斷是否存在財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。當(dāng)出現(xiàn)可能危害企業(yè)財(cái)務(wù)狀況的關(guān)鍵因素時(shí)，能預(yù)先發(fā)出風(fēng)險(xiǎn)警告，提前采取預(yù)防性措施，避免潛在的風(fēng)險(xiǎn)演變成現(xiàn)實(shí)的損失。
5、 建立健全內(nèi)部控制制度 內(nèi)部控制制度的制定應(yīng)以全面風(fēng)險(xiǎn)管理為中心，從企業(yè)戰(zhàn)略制定一直貫穿到企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)的全過(guò)程，用于識(shí)別那些可能影響企業(yè)的潛在事項(xiàng)、管理風(fēng)險(xiǎn)，將其控制在企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)容量之內(nèi)，為企業(yè)目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)提供合理保證。
6 、建立財(cái)務(wù)分析指標(biāo)體系和財(cái)務(wù)預(yù)警系統(tǒng) 財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)是現(xiàn)代企業(yè)面對(duì)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)的必然產(chǎn)物，是不可避免的。因此，建立財(cái)務(wù)分析指標(biāo)體系、建立和完善財(cái)務(wù)預(yù)警系統(tǒng)尤其重要。
企業(yè)現(xiàn)金流量預(yù)算的編制，是財(cái)務(wù)管理工作中的重要一環(huán)，準(zhǔn)確的現(xiàn)金流量預(yù)算，可以為企業(yè)提供預(yù)警信號(hào)，使經(jīng)營(yíng)管理者能夠及早采取措施。企業(yè)通過(guò)編制財(cái)務(wù)預(yù)算，加強(qiáng)對(duì)現(xiàn)金收支的控制，可以增強(qiáng)優(yōu)化現(xiàn)金流量的意識(shí)，增強(qiáng)企業(yè)防范與化解風(fēng)險(xiǎn)的意識(shí)，強(qiáng)化財(cái)務(wù)監(jiān)督，從而確保經(jīng)營(yíng)有序地進(jìn)行，確保實(shí)現(xiàn)企業(yè)價(jià)值最大化。
